Cena oscilátoru v procentech (PPO)

Co je procentuální cena oscilátoru (PPO)?

Procentní cenový oscilátor (PPO) je technický ukazatel hybnosti, který ukazuje vztah mezi dvěma pohyblivými průměry v procentech. Pohyblivé průměry jsou 26-periodový a 12-periodový exponenciální pohyblivý průměr (EMA).

PPO se používá k porovnání výkonnosti aktiv a volatility, zjištění divergence, která by mohla vést ke zvratu cen, generování obchodních signálů a pomoci potvrdit směr trendu.

Klíčové způsoby

Vzorec a výpočet pro procentuální cenu oscilátoru (PPO)

Pro výpočet vztahu mezi dvěma klouzavými průměry pro zemědělský podnik použijte následující vzorec.

PPO

=

12periodika EMA

26perioda EMA

26perioda EMA

×

100

Signálová linka

=

9perioda EMA of PPO

PPO Histogram

=

PPO

Signálová linka

kde:

EMA

=

Exponenciální klouzavý průměr

\begin{aligned} \text{PPO} = \frac {\text{12perioda EMA}-\text{26perioda EMA}}{\text{26perioda EMA}}\times100\\ \\\ &\text{Signálová linka} = \text{9perioda EMA of PPO}\\ &\text{PPO Histogram} = \text{PPO} – \text{Signálová linka}\\ &\textbf{where:}\\ &\text{EMA} = \text{Exponenciální klouzavý průměr} \end{aligned}

​PPO=26perioda EMA12-perioda EMA−26perioda EMA​×100Signálová linka=9perioda EMA of PPOPPO Histogram=PPO−Signálová linka:EMA=Exponenciální klouzavý průměr​

Jak funguje procentuální cena oscilátoru (PPO)

PPO je shodný s ukazatelem pohyblivé průměrné konvergenční divergence (MACD), s výjimkou PPO měří procentuální rozdíl mezi dvěma EMA, zatímco MACD měří absolutní (dolarový) rozdíl. Někteří obchodníci preferují PPO, protože hodnoty jsou srovnatelné mezi mezisety s různými cenami, zatímco hodnoty MACD nejsou srovnatelné. Například bez ohledu na cenu aktiva, výsledek PPO 10 znamená, že krátkodobý průměr je 10% nad dlouhodobým průměrem.

PPO generuje obchodní signály stejným způsobem jako MACD. Indikátor generuje nákupní signál, když vedení PPO zdola překračuje signální čáru, a generuje prodejní signál, když vedení PPO zdola překračuje signál. Signální čára je vytvořena převzetím devítiperiody EMA vedení PPO. Překřížení signální čáry se používá ve spojení s tím, kde je PPO vzhledem k nule/středové čáře.

Když je PPO nad nulou, což pomáhá potvrdit vzestup, protože krátkodobá EMA je nad dlouhodobější EMA. Naopak, když je PPO pod nulou, krátkodobá EMA je pod dlouhodobější EMA, což je známkou klesajícího trendu. Někteří obchodníci preferují signály nákupu signální linky pouze tehdy, když je PPO nad nulou, nebo cena ukazuje celkovou vzestupnou trajektorii. Podobně, když je PPO pod nulou, mohou ignorovat signály nákupu, nebo pouze přijímat signály krátkého prodeje.

Centerline crossovery také generují obchodní signály. Obchodníci považují přesun zdola nad středovou čáru za býčí a přesun shora pod středovou čáru za medvědí. PPO kříží středovou čáru, když se kříží klouzavý průměr 12 a 26 období.

Obchodníci mohou PPO využít také k hledání technických rozdílů mezi ukazatelem a cenou. Pokud například cena aktiva dosáhne vyššího maxima, ale ukazatel dosáhne nižšího maxima, může to naznačovat, že hybnost směrem nahoru opadá. Naopak pokud cena aktiva dosáhne nižšího minima, ale ukazatel dosáhne vyššího minima, mohlo by to naznačovat, že medvědi ztrácejí přilnavost a cena by mohla brzy zamířit výš.

Srovnání majetku s procentuálním cenovým oscilátorem (PPO)

Procentní hodnota PPO umožňuje obchodníkům použít ukazatel k porovnání různých aktiv z hlediska výkonnosti a volatility. To je zvláště užitečné, pokud se aktiva výrazně liší cenou.

Například obchodník porovnávající Apple a Amazon by mohl porovnat oscilační rozsah ukazatele pro každou akcii, aby zjistil, která je více volatilní.

Je-li rozsah PPO pro Apple mezi 3,25 a -5,80 za poslední rok a rozsah PPO Amazonu je mezi 2,65 a -4,5, je zřejmé, že Apple je více volatilní, protože má rozsah 9,05 bodu ve srovnání s rozsahem 7,15 bodu Amazonu. Jedná se o velmi hrubé srovnání volatility mezi oběma aktivy. Ukazatel pouze měří a odráží vzdálenost mezi dvěma klouzavými průměry, nikoli skutečný cenový pohyb.

Ukazatel PPO je také užitečný pro srovnání hybnosti mezi aktivy. Obchodníci se prostě musí podívat na to, které aktivum má vyšší hodnotu PPO, aby viděli, které má větší hybnost.Například, pokud Apple má PPO tři a Amazon má hodnotu PPO jeden, pak Apple měl novější sílu, protože jeho krátkodobá EMA je dále nad dlouhodobější EMA.

Procentní cenový oscilátor (PPO) vs. index relativní síly (RSI)

PPO měří vzdálenost mezi kratší a dlouhodobější EMA. Index relativní síly (RSI) je dalším typem oscilátoru, který měří nedávné cenové zisky a ztráty.

RSI se používá k pomoci při posuzování překoupených a překoupených podmínek, stejně jako při zjišťování rozdílů a potvrzování trendů. Ukazatele se vypočítávají a interpretují různě, takže každý z nich poskytne obchodníkům jiné informace.

Omezení procentuálního cenového oscilátoru (PPO)

PPO je náchylný k poskytování falešných crossoverových signálů, a to jak z hlediska crossoverů signální čáry, tak z hlediska crossoverů středové čáry. Předpokládejme, že cena roste, ale pak se pohybuje bokem. Obě EMA se budou sbližovat v bočním období, což pravděpodobně povede ke crossoveru signální čáry a potenciálně ke crossoveru středové čáry. Přesto cena ve skutečnosti neobrátila ani nezměnila směr, jen se zastavila. Obchodníci, kteří používají PPO, musí mít toto na paměti, když používají PPO k generování obchodních signálů.

Než se vyvine silný cenový pohyb, mohou se vyskytnout dva nebo více crossoverů. Vícenásobné crossovery bez významného cenového pohybu pravděpodobně povedou k vícenásobným ztrátovým obchodům.

Indikátor se také používá k rozpoznání odchylek, které mohou předznamenat zvrat cen. Odchylky však nejsou časovým signálem. Mohou trvat dlouho a ne vždy povedou ke zvratu cen.

Ukazatel se skládá ze vzdálenosti mezi dvěma EMA (PPO) a EMA PPO (signální čára). V těchto výpočtech není nic přirozeně prediktivního. Ukazují, co se stalo, a ne nutně, co se stane v budoucnosti.