Dlouhodobé investice

Co jsou dlouhodobé investice?

Dlouhodobá investice je účet na straně aktiv rozvahy společnosti, který představuje investice společnosti, včetně akcií, dluhopisů, nemovitostí a hotovosti. Dlouhodobé investice jsou aktiva, která společnost hodlá držet déle než rok.

Dlouhodobý investiční účet se od účtu krátkodobých investic do značné míry liší v tom, že krátkodobé investice budou s největší pravděpodobností prodány, zatímco dlouhodobé investice nebudou prodány několik let a v některých případech nemusí být prodány nikdy.

Být dlouhodobým investorem znamená, že jste ochotni přijmout určitou míru rizika v honbě za potenciálně vyššími odměnami a že si můžete dovolit být trpěliví delší dobu. Naznačuje to také, že máte k dispozici dostatek kapitálu, abyste si mohli dovolit vázat stanovenou částku na delší dobu.

Klíčové způsoby

Dlouhodobé investice

Vysvětlení dlouhodobých investic

K běžné formě dlouhodobého investování dochází tehdy, když společnost A investuje z velké části do společnosti B a získává významný vliv nad společností B, aniž by vlastnila většinu akcií s hlasovacím právem. V tomto případě by kupní cena byla vykázána jako dlouhodobá investice.

Když holdingová společnost nebo jiná firma nakoupí dluhopisy nebo akcie kmenových akcií jako investice, má rozhodnutí o tom, zda je klasifikovat jako krátkodobé nebo dlouhodobé, některé poměrně důležité důsledky pro způsob, jakým jsou tato aktiva oceňována v rozvaze. Krátkodobé investice jsou oceněny podle tržní hodnoty a případné poklesy hodnoty jsou uznány jako ztráta.

Nárůst hodnoty se však projeví až při prodeji položky. Proto má rozvahová klasifikace investic – ať už dlouhodobých nebo krátkodobých – přímý dopad na čistý výnos, který se vykazuje ve výsledovce.

Drží se do splatnosti investic

Pokud má účetní jednotka v úmyslu ponechat si investici až do doby její splatnosti a společnost je schopna tuto schopnost prokázat, zaznamená se investice jako „držená do doby splatnosti“. Investice se zaznamenává v pořizovací ceně, i když případné prémie nebo slevy se amortizují po celou dobu trvání investice.

Doporučujeme:  Globální fond

Klasikou drženou do splatnosti investice byla například koupě PayPalu společností eBay v roce 2002. Jakmile PayPal výrazně rozrostl svou infrastrukturu a uživatelskou základnu, byl pak v roce 2015 vyčleněn jako vlastní společnost s pětiletou dohodou pokračovat ve zpracování plateb pro eBay. Tato investice pomohla PayPalu růst a zároveň umožnila eBay výhodu vlastnit řešení pro zpracování plateb na světové úrovni po téměř dvě desetiletí.

Dlouhodobá investice může být odepsána tak, aby náležitě odrážela znehodnocenou hodnotu. Nesmí však dojít k úpravě o dočasné výkyvy na trhu. Jelikož investice musí mít konečné datum, nesmí být majetkové cenné papíry klasifikovány jako držené do splatnosti.

K dispozici pro prodej a obchodování investice

Investice držené se záměrem dalšího prodeje do jednoho roku za účelem dosažení krátkodobého zisku se klasifikují jako běžné investice. Obchodní investice nemusí být dlouhodobou investicí. Společnost však může držet investici se záměrem prodeje v budoucnu.

Tyto investice jsou klasifikovány jako „realizovatelné“, pokud předpokládané datum prodeje není v průběhu následujících 12 měsíců. Realizovatelné dlouhodobé investice jsou při nákupu zachyceny v pořizovací ceně a následně upraveny tak, aby odrážely jejich reálnou hodnotu na konci vykazovaného období. Nerealizované zisky nebo ztráty z držby jsou vedeny jako „ostatní úplný výsledek hospodaření“, dokud není dlouhodobá investice prodána.